Valley AI 9주차 Challenge: Valuation Challenge (Reddit) 읽고 감상문

개인적으로 AI시대에는 에너지가 필수적으로 성장산업이 될거라고 봅니다. 그래서 매우 관심이 높았다고 생각했는데, 천연가스 생산 및 판매만 생각했지, 천연가스 수출은 미처 생각 못 했네요. 스스로 에너지에 관심이 있다고 생각했는데, 제가 얼마나 일자무식이었는지 실감했습니다. 에너지 특히 천연가스 관련해서 관심있는 분들은 현재 Valuation Challenge 중인 "트럼프 2.0 시대, LNG를 향한 에너지 패러다임 전환의 선봉장" 읽어 보시길 추천드려요. 개인적으로 정말 이 분야에 대해 많이 배웠습니다. 이 글은 "트럼프 2.0 시대, LNG를 향한 에너지 패러다임 전환의 선봉장" (Valuation Challenge)에 대한 잛은 감상 및 추가적인 생각 몇가지를 적었습니다. 분석가분께서 Venture ...

노보노디스크 오토 파일럿은 점수는 꽤 좋다. 내 점수뿐만 아니라 집단 지성의 산업 평균과 비교 해 봤을 때도 좋다. 매출이며, 영업이익, 순이익 지난 3년간 모두 양수이고, 미래에도 꾸준히 성장할 것으로 보인다. 현금흐름도 성장과 성숙기업사이에서 스윙중. 노보노의 요즘 주가가 (3/31/25 기준) 70불 미만으로 형성되어 있는데, 이건 관세정책에 대한 불확실성때문으로 보인다. 오토파일럿 결과 해석에 대한 몇가지 질문. 오토 파일럿에서 내 점수는 집단 지성보다 낮았다. 두가지 이유가 있다고 본다. 첫째 내가 여러모로 내 판단이 부족해서 집단지성보다 점수가 낮았다. 둘째, 집단지성의 힘이 생각보다 양질이 아니다. 즉, "많은" 사람이 노보노에 대한 "좋은" 판단을 할 시, 집단 지성의 힘이 발휘된다. 더불어 "타이밍"의 힘도 무시 못한다. 다시말해, 아래와 같은 경우 집단지성의 힘이 생각보다 "양질"이 아닐 수 있다. 노보노에 대한 오토파일럿을 작성한 사람이 적고(거나), 특정 종목의 오토파일럿을 하는 사람들의 판단이 상대적으로 부정확하고(거나), 대다수의 오토파일럿의 데이터가 상대적으로 오래전에 작성된 경우. 질문1. 나의 판단 중 어느 부분이 부족한지 어떻게 알 수 있을까? 그냥 여러번 하다보면 부족한 부분이 메궈질 수 있을까? 어떤 부분에서 내 판단이 부족한 것인지 알 수 있을가? 질문2. 집단지성의 힘을 어떻게 해석해야 하는가? 위과같은 이유(1,2,3) 로 집단지성의 힘이 문제가 될 수 있는데, 이게 모두 "문제점들"이 합쳐진 경우인지, 어느 한 두 부분(들)만이 문제인지 어떻게 알 수 있는가? 뭔가를 정확하게 알아야 부족한 부분을 메꾸고 데이터에 대한 해석도 보다 정확하게 할 수 있다고 본다. 어떻게 해석해야 하고 어떻게 참조해서 나한테 도움이 될 수 있게 할까?....

일단, 노보노디시크 관심있으신 분들은 현재 진행되고 있는 Valuation Challenge 에 있는 노보노디시크 ("노보노디스크, 저점인가?" 2025. 2. 1) 를 읽어보세요. 저는 3기인데, 생각보다 이해가 되는 부분들이 꽤 있어서 놀랐어요. 아마도 쓰신 분이 쉽게 써주셔서 그런 것 같아요. 저도 개인적으로 노보노디스크에 관심이 진짜 많은데, 많은 부분들이 잘 정리되어 있습니다. 특히, 앞으로 medicare 약값인하 관한 리스크 분석은 저한테 도움이 되었습니다. 몇가지 추가적으로 제가 생각하는 부분들을 정리하자면, 월가평가에 이미 많이 반영되어 있지만, 비만인구가 계속해서 늘어나고 있다는 점과 따라서 당뇨환자도 계속해서 늘어 날 것이라는 점은 주가의 단기 상승은 힘들지만, 장기적으로 우상향하게 만들 것이라고 봅니다. 맛있는건 많고 날씬은 하고 싶고..살 빠지게 해주겠다는데..완전 좋아. 약값 인하로 인한 리스크는 단기적으로...

속된 말로 쪽팔린다. 우와..기술적 지표가 무엇인지 이번 주간에 처음으로 이해하기 시작했다. 내가 아는 기술적 지표는 RSI와 SMA 딱 두개이고, 이 두가지 지표가 언제 주식을 사야하거나 팔아야 할지를 알려주는 지표라고 믿었는데, 믿는 도끼에 발등찍힌 기분. 내가 알고 있는 아주 얇은 주식에 대한 지식은 모두 유투버에서 시작되었는데, 많은 유투버들이 SMA를 신뢰하는 듯해 보였고, 나도 그래서 이게 중요한 지표인줄 알았다. 지금 공부해 보니, 참고 지표정도로만 생각하면 될 듯하다. 예를들어 (참고로, 남들은 차트를 어디서 복사해서 붙였는지 ...

살아있는 전설적인 투자자. 신가치투자 기초편 1강에서 말하는 알파과 베타 값 자체를 크게 가져가서 초과수익도 크게 가져가는 투자자. “자신의 투자 근거에 대한 확고한 신념이 있고, 일생일대의 기회라고 생각될 때는 공격적으로 투자할 것을 권장합니다. 그는 이를 시장의 ‘fat pitches(야구에서 쉽게 칠수있는 투수의 공)’이라고 이야기하는데, 이는 주식에서 이는 저평가되고 성장 잠재력이 높은 주식을 의미하며, 드러켄밀러는 이와 같은 종목을 찾기 위해 적절한 기회를 기다리고 있으며, 만약 이러한 기회가 발견되었다면 이때는 높은 레버리지도 사용할 수 있는 과감한 용기가 필요하다고 강조합니다.” (거장위키) 투자전략 (내가 너무 체화하고 싶은 투자 전략들..) 유연한 사고방식과 통합적인 정보를 바탕으로 한 투자 "저는 시장의 타이밍을 맞추기 위해 가치 평가를 사용하지 않습니다. 저는 타이밍을 위해 유동성 분석과 기술적 분석을 사용합니다. 가치평가는 시장의 방향을 바꾸는 촉매가 작용한다면 가격이 어디까지 올라갈 수 있는지 알려줄 뿐입니다.” (The New Market Wizards by Jack Schwager) “미래의 실적을 견인할 요인이 무엇인지를 찾아내는 것입니다.” 유동성과 기술분석 (집입시기 결정), 산업분석, 기업가치평가 (대차대조표 포함) 및 거시적인 경제분석도 함. 이 모든 것을 다 하고 모든 정보가 ...