[S-OIL] 3분기 실적발표, 컨콜

Soil, 25년 3분기 실적발표, 정제마진 .. : 네이버블로그

1. 현재 3분기에는 정유부분은 러시아 정제 설비의 드론 공격으로 인한 가동 차질, 영국의 린지 리파이너리 폐쇄 등으로 등경유 제품 위주의 스프레드 상승

2. 4분기에도 나이지리아, 미국 등의 노후설비의 폐쇄로 정제마진의 상승은 지속될 것으로 전망. 특히 난방유가 성수기에 진입하며 계절적 수요가 확대되어 등경유 스프레드는 추가 개선 전망.

3. 올해 10월 평년보다 기온이 낮아서 추가적인 등경유 수요 증대.

4. 정유는 26년까지 계속 좋을 것으로 보고, 화학은 28년부터 좋아질 것으로 예상함.

• 주가는 샤힌프로젝트가 화학설비인데, 이 시설을 시장이 어떻게 판단할지에 따라 달라질 듯.

VLO(Valero Energy), MPC(M.. : 네이버블로그

1. 앞으로 러우전쟁이 끝나지 않는 한 러시아의 정제 제품 수출 공급이 막힐 듯.

2. 거의 미국 내 모든 정유시설이 풀가동중이며, 아주 작은 공급망 차질이 발생해도 매우 큰 폭으로 정제마진이 튀어 오르는 상황 발생할 것.

3. S-OIL추가매수 들어가자.(자산에 15%까지 비중 확대하기)