(독서)100년 후(조지프리드먼) + 붕괴하는 인구와 세계학(피터 자이한)

블로그가 생기기 전 게시판에 적었던 글(2024. 5. 18.)이 생각나서 이곳에 다시 퍼왔습니다~!

일부는 수정하였습니다.

최근 아래 2권의 책을 읽고 탈세계화와 투자에 대해 생각해 보았고 여기 계신 Valley AI 구독자 분들의 의견이 궁금하여

글을 남겨봅니다. 아래의 책 중 1,2번은 꼭 한 번 읽어보면 투자에 크게 도움될 거라는 생각이 들어 강력 추천드려봅니다!

근데 책을 읽고는 좀 우울해졌습니다. ㅎㅎ 책의 내용대로 전개되지 않으면 좋겠는데, 전개될 가능성이 더 높은 것 같아 걱정되네요.

(저는 여튼 1,2 번은 원자재 수급 등 투자에 중요한 내용이 잘 정리되어 있어 10번 이상 읽으려고 작심했습니다.)

1. 100년 후(조지프리드먼)

2. 붕괴하는 인구와 세계학(피터 자이한)

<과거>

유리한 조건의 기후와 토양 -> 해당 지역의 농업발달 -> 잉여노동력 발생 -> 전문직 발생 -> 물레방아, 풍차 등의 발견

-> 생산성 향상 -> 잉여노동력 발생 -> 배를 이용한 운송기술 발달 -> 운송비용 절감 -> 생산성 향상 -> 잉여노동력 발생

-> 육상운송에 대한 비용절감도 고민 -> 증기기관 발명 -> 산업혁명 -> 과잉생산 -> 제국주의 -> 1,2차 세계대전

-> 지정학, 정치, 경제적으로 유리한 미국의 패권시작(어부지리) -> 자본주의에 대한 도전(냉전) -> 자본주의 승리(소련붕괴)

-> 미국의 세계경찰(국가 적자시작) -> 세계화 -> 각 국가의 분업화

-> 콘테이너 박스를 무지막지하게 싣는 초대형 화물운송선 등장 -> 운송비가 거의 0에 가까워짐

-> 지정학(운송비 0에 가까워 거리를 무시할 만한)적 이점이 무색해짐 -> 세계화 극대화(초고효율, 초고생산성, 각 국가의 분업화 극대화)

-> 저물가 세계 호황 -> 방만한 통화정책으로 IT버블, 2008 금융위기를 거쳐 양적완화의 시대, 2020팬데믹 -> 더더더더 통화팽창

-> 현재 고물가 중금리(또는(설마?) 금리 우상향) 시대의 개막 -> 러,우 전쟁 발발 -> 신냉전 -> 탈세계확, 블록화 진행

(실질적 탈세계화는 오바마 때부터 서서히 진행됐고 그때는 되돌릴 수 있는 기회가 있었으나 지금은 이미 돌이킬 수 없다고 주장합니다.)

대략 위와 같습니다. 제가 책을 1번만 읽고 적은거라 기억의 오류가 있을 수 있는 점은 양해부탁드리겠습니다.

이제, 1,2 책에서 언급한 미래에 대해 또 간략하게 아래와 같이 정리해겠습니다.

<탈세계화의 가까운 미래 2030년대까지?>

탈세계화 붕괴 및 미국의 세계경찰 역할 철수로 운송비 증가

-> 공급축소, 효율축소, 특히 운송비 급증(해적 등으로 인하여 초거대 화물선 운행의 리스크 증가)

-> 제조업: 원자재 수급이 어려움 -> 원자재 수입 후 중간재 제작 후 수출하는 국가(대만, 한국, 일본 등)는 크게 어려워짐

-> 최종재를 판매하는 중국 등은 더 어려워짐

(부가가치는 중간재 > 최종재 > 원자재 순으로 발생하기 때문)

이부분은 다시 확인해보고 싶어서 perplexity에 물어봤더니 꼭 그런 것은 아닌 것 같습니다.

상품 생산 단계별 부가가치 순위는 다음과 같이 분석됩니다:

1. 최종상품
최종소비자에게 직접 판매되는 완제품은 가장 높은 부가가치를 창출합니다. 이는 제품 설계, 브랜드 가치, 유통 마진 등이 추가되기 때문입니다. 예를 들어 플라스틱 원료(원자재)로 만든 중간재를 사용해 스마트폰 케이스(최종상품)를 제조할 경우, 디자인과 마케팅 비용이 부가가치에 큰 비중을 차지합니다47.

2. 중간재
반제품이나 부품 형태의 중간재는 원자재 가공 과정에서 기술적 가공비용이 부가가치로 추가됩니다. 석유화학 산업의 경우 나프타(원자재)를 에틸렌(중간재)로 전환할 때 화학공정 기술이 가치를 창출합니다26. 그러나 중간재는 최종제품 생산자의 원가절감 압력을 받기 쉽습니다5.

3. 원자재
원유, 철광석, 농산물 등 원자재는 가장 낮은 부가가치를 가지며, 시장 가격 변동에 크게 영향을 받습니다. 특히 글로벌 공급망 교란 시 원자재 가격 상승이 중간재 생산비용을 증가시키지만, 이는 부가가치 증가로 이어지지 않습니다78.

이 구조는 산업연관분석에서 확인되듯, 최종재 생산이 중간재와 원자재 투입을 유발하는 경제적 파급효과가 가장 크다는 점에서도 입증됩니다5. 단, 석유화학 분야와 같이 중간재 자체가 고부가가치를 지닌 예외 사례도 존재합니다2.

중간재가 최종상품보다 ...