Valuation Challenge 글 분석 (Nike)

• 2024.12.04 기준

• 나이키(Nike) 에 대한 Valuation Challenge 글을 읽고 정리해보았다.

• https://www.valley.town/events/valuation-challenge/analysis/67529085c92d84eafa974be9

분석 기업 탐색

• 거장들의 평균 보유 가격 대비 수익률이 마이너스인 기업들을 대상으로 뽑은 점에서, 이전에 내가 거장 종목 분석 기능만 가지고 종목을 찾았던 것과 비슷하게 접근해서 흥미로웠다.

• Nike의 선정 이유도 가장 상위에 위치한 종목이라는 점에서, 글을 분석해볼만 하다고 판단

• 실제로 글을 쓰던 당시 2024.12.4 기준, 거장 평균보유가격 $89 대비 $78.37로 마이너스 수익률을 보이고 있음

  • 현재는 $71.64로 더 낮아진 상태, 2024.10 이후부터 70~80 사이에서 횡보중

기술적 분석

• 2024년 동안 Nike의 주가는 전반적으로 이동평균선 역배열 패턴을 보여왔습니다.

  • 역배열 배턴: 이동평균선의 날짜가 증가할 수록 오히려 역순으로 배열됨

    • 위에서 아래로, 250, 120, 60, 20일 이동평균선 순으로 배열됨

    • 따라서, Nike의 주가의 추세가 하락 하고 있음을 알 수 있음

    • 120, 250일 이동평균선 위로 주가가 거래되면 정배열로 변하면서 추세전환

• 모멘텀 지표 분석 (RSI 14일 기준)

상대 강도 지수 (RSI, Relative Strength Index)

• 최근 가격 변동을 기반으로 과매수·과매도 여부 판단

• 70 이상 → 과매수, 30 이하 → 과매도

• 다이버전스 활용 가능 (가격과 RSI 방향 불일치 시 추세 반전 가능성)

• 전통적인 차트 패턴과 함께 사용하면 효과적

• 현재 RSI는 37로 과매도 상태

  • 나이키의 하락 추세가 계속 될 것으로 보임

재무제표 분석

• 오토파일럿

  • 나이키의 주가가 좋지 않음으로 재무제표를 분석했는데, 오토파일럿 기능으로는 꽤 괜찮게 나옴

    • 2024.12.4 기준, 오늘 기준으로 내가 한번 해보자 (60.9점)

    • 최근 분기까지 악화되면서, 이전 기간보다 전망이 더 나빠진 것 같음

• 손익계산서

  • 최근 몇년에 비해 2024부터 나이키의 성장세가 막힘

  • 실적 및 전망도 현재와 이전이랑 크게 다르지 않음

• 재무상태표

  • 재무상태표는 안정적임

    • 현금성 자산 및 단기 자산의 비중이...