2월의 제일 큰 이벤트는 CPI 발표와 NVDA 실적발표라고 생각함.
딥씩 폭락때 샀던 나스닥 CPI 발표전 전량 익절 후 UVXY 20% 매집.
국장은 비중 30% 익절 후 현금 확보.
CPI 이후 분위기 봐가며 아래 정리한 종목 재 매집 예정.
올해는 미장보다 국장이 더 재밌을 것 같아서 원화로 다 환전해야하나 고민임.
매크로 정리
금리, 환율
트럼프가 관세를 무기삼아 각 국에 미 장기채를 강매할 확률이 높고, 현실화 된다면
베센트가 얘기한 지속 단기채 발행으로 풍부한 유동성에 주식시장은 고고하고, 역설적으로 장기채 금리는 내려가며
따라서 원달러 환율도 내려갈 확률이 크다고 생각함. (미 10년물 국채금리의 영향이 제일 큰 환율)
그리고 장기채를 매수할 주체는 미 대형은행으로 확대될 확률도 큼. (금융규제에 매파적 인사인 마이클 바 나가리)
SLR 규제 완화로 국채를 지준금으로 쓸 수 있게 만들고 시중 대출을 확대시켜줌으로써
미국의 경제는 트럼프의 감세법안과 더불어 더욱 활성화 되며 기업의 투자도 지속될 것으로 생각함.
(그래야 AI 패권도 잡을 수 있다 생각)
원자재, 지정학적 이슈
트럼프는 노벨평화상을 노릴 것.
이스라엘 팔레스타인 전쟁을 휴전 또는 종식시키려고 할 것이고, 러시아 우크라이나 전쟁 또한 종식 시킬 것이다.
사우디 및 오펙 국가들을 협박해 유가를 안정시키고, 우크라이나의 희토류를 전쟁자금 지원 대신 회수할 것임.
원자재 시장의 안정은 물가 안정으로 연결될 것이며, 기술 패권을 유지하기 위한 공급망을 안정시킬 것임.
북한의 돼지 또한 중국을 버리고 친러 ...
