25' 1월 포트폴리오 및 수익률

2025년을 시작하면서 AI 기업들의 모멘텀이 꺾이지는 않지만 절대적인 주가 레벨이 올라왔다는 점과 여러 매크로적 이슈로 주가의 변동이 심할 것이라 생각하며 투자 전략을 세웠습니다. 여전히 AI 기술이 가져올 미래에 대한 회의적인 뷰가 존재한다는 점과, 중국의 딥시크발 충격이 테크 산업에 변동성을 지속해서 가져올 것을 예상합니다.

• 25년 1월 31일 기준 포트폴리오

• 25년 YTD 수익률

1월 한달간 투자 수익률은 7.46%로 나쁘지 않은 출발을 보였습니다. 주요 보유종목인 팔란티어, 구글, 메타 등의 주가 상승과 더불어 1월에 있었던 변동성을 활용하여 레버리지 상품인 PTIR, FBL, NVDL, TQQQ 등의 매매전략이 성공적이었습니다.

딥시크로 인한 영향을 더 공부해봐야겠지만, 알고리즘의 개선은 전반적으로 AI 산업의 가속화를 더 이끌 것이라 생각합니다. 컴퓨팅 파워도 여전히 중요하다고 생각하지만 엔비디아가 가진 비즈니스 모델의 영속성에 대해서는 의문을 갖을 수 밖에 없습니다. 사실상 엔비디아가 언제까지 빅테크의 슈퍼을로 있으면서 막대한 이익률을 가져갈 수 있을지에 대한 의문은 계속해서 갖고 있습니다.

• 2020년 이후 누적 수익률

지속해서 불장이 계속되고 있습니다. 현재의 시장은 외줄타기를 하는 느낌이라 기업 펀더멘털을 관찰하며 산업의 매출과 수익성이 지속적으로 상승할 수 있을지에 대한 모니터링이 필요할 것 같습니다.