ValC 분석글 <"사고 물려라" 그리고 한국의 ASML을 분석하라: HPSP 10배거 여정>에 대한 대댓글

Valuation Challenge, 25년 7월 매치 본선 진행 중인 분석글 <"사고 물려라" 그리고 한국의 ASML을 분석하라: HPSP 10배거 여정>을 읽은 후, 대댓글로 적은 내용입니다.

1) HPSP(23년 1H~)와 YEST(24년 1H~) 모두와 동행하고 있는 상황에서, "... HPSP 10배거 여정"을 전지적 참견시점에서 실감나게 읽어 내려갔습니다. 분석글 감사히 잘 읽었습니다. 개인적으로 2개 기업, 모두 보유하게 된 계기는 兩社 특허분쟁이 가속화되면서, 한편으로는 Hedging 또 한편으로는 Double Profit 기대감을 가졌기 때문입니다.

2) HPSP 최초 투자 포인트는 분석글에서도 다방면으로 다루어 주셨지만, 탁월한 사업모델(①넘사벽 영업수익률, ②강한 해자, ③반도체 공정의 미세화애 따라 커질 미래 시장)에 매료되었기 때문이지만, 대주주가 PEF였기에 '어떻게 손바뀜 하는지'는 늘 불안한 동행 포인트이기도 했습니다. 그렇지만 'HPSP 하늘?'이 무너지지 않으면 '개인적으로는 환승하지 않을' Keep-Going Company 그룹에 넣어 두었습니다. 그러다가 23년 8월말 YEST 존재감을 알게되었고, 兩社 ...