20250416.USA 수학을 하세요: 변동성을 조정하여 거래 안정성을 달성하는 방법

[저작권은 IBD에 있으며, 문제가 되는 경우 비공개 전환 하겠습니다. 개인적인 공부를 위해 작성된 포스팅입니다.]

(IBD는 오닐이 세운 회사이며, 오닐의 방법론에 기반한 투자자는 정말 많습니다. 마크 미너비니, 데이비드 라이언 같은 경우는

그의 회사 내에서 직접 가르침과 피드백을 받았습니다. 이렇다 보니 IBD의 Article은 그의 방법론에 기반한 방향성을 다룹니다.

또한 이와 관련한 몰랐던 인사이트들이 소개되기에 개인적인 공부를 위해 작성하게 되었습니다.

IBD의 팟캐스트에 나오는 출연진들은 존 볼린져(볼린져 밴드의 창안), 톰 바소(훌륭한 추세추종 트레이더), 마크 미너비니,

데이비드 라이언 등 굵직한 출연진들이 인사이트를 줍니다. 그래서 영어 방송으로 1~2시간을 챙겨보기에는 힘이 들기에

AI의 힘을 빌려 요약본으로라도 맥락을 파악하려 노력하고, 모르는 부분에 대해서는 추가 학습을 하려 합니다.)

출처 : https://www.youtube.com/watch?v=y8T2SOEbRkw , AI로 요약 작성된 글 입니다.

이 팟캐스트는 변동성이 큰 시장에서 평정심을 유지하며 트레이딩하는 방법에 대한 통찰력을 제공합니다. 트레이딩 전략은 시장 상황에 따라 달라져야 하며, 모든 상황에 맞는 전략을 갖추는 것이 중요합니다. 위험 관리와 포지션 크기 조절을 통해 시장 변동성에 적응하고, 장기적인 관점에서 트레이딩해야 합니다. 단기적인 시장 움직임에 일희일비하지 않고, 장기적인 추세를 따르는 것이 중요하며, 거시 경제적 요인과 행동 경제학적 관점을 활용하여 시장을 이해하는 것이 도움이 될 수 있습니다. 궁극적으로, 성공적인 트레이딩은 수익성 있는 날이 손실이 나는 날보다 많도록 하는 데 달려 있습니다.

핵심 용어

• 변동성: 변동성은 가격이 얼마나 자주, 그리고 크게 변하는지를 나타내는 지표입니다. 마치 롤러코스터처럼 가격이 심하게 오르락내리락하면 변동성이 크다고 말하고, 잔잔한 호수처럼 가격 ...

1. 🌊 변동성을 통해 트레이딩 전략을 정교화하는 방법

• 시장의 변동성에 대한 이해와 이에 맞춰 전략을 조정하는 것이 중요하다.

• 큰 시장 하락 또는 상승 시, 다양한 방법으로 수익을 창출할 기회가 존재한다.

• 시장이 횡보할 때에도 크레딧 스프레드와 같은 방법을 활용해 수익을 창출할 수 있다.

• 장기적인 관점에서 전략을 이해하고, 시장 상황에 맞춰 유연하게 대응하는 것이 중요하다.

• 트레이딩 시, 단기와 장기 지표를 결합하여 시장의 변화에 공격적으로 대응할 수 있다.

2. 🌟 효과적인 트레이딩 전략과 심리적 접근법

• 트레이딩 성공의 열쇠는 손실을 최소화하고 수익을 극대화하는 데 있다.

• 최상의 트레이더들도 절반 이상 틀릴 수 있으며, 이는 리스크 관리가 중요함을 의미한다.

• 거래의 신뢰도는 단순한 수학 공식에 의해 정의되며, 결과적으로 수익성을 추구하기 위해 3.7:1 이상의 수익/ 손실비율을 목표로 한다.

• 긍정적인 기대치가 있는 전략을 세우고, 조건에 맞는 많은 거래를 수행하여 통계적 샘플을 확장하는 것이 중요하다.

• 행동 경제학과 거시 경제적 관점을 고려해 트레이딩 결정에 반영하며, 실제 트레이딩에서는 가격의 방향을 중심으로 의사 결정을 내린다.

2.1. 손익 관리와 트레이딩 전략

• 최근 1년 동안 거래일 중 46%가 수익성이 있는 날이며, 이는 절반을 넘지 않는다.

• 손실이 나는 날을 최소화하고, 수익이 나는 날이 손실보다 조금이라도 많도록 노력하는 것이 중요하다.

• 성공의 핵심은 자신이 무엇을 하고 있는지 이해하고, 유리한 지점과 불리한 지점을 파악하며, 기대치를 조정한 후 상황을 지켜보는 것이다.

• 예기치 못한 상황이 발생하면 주의를 기울일 필요가 있다.

• 만약 오늘의 전략이 손해를 보는 것이 정상이었다면, 그 전략이 깨진 것은 아니므로 수정할 필요 없이 그대로 두어야 한다.

2.2. 트레이딩의 기대값과 심리적 거리 유지의 중요성

• 성공적인 트레이딩은 50% 미만의 승률에서도 수익성을 유지할 수 있도록 위험 관리와 기대값에 초점을 맞추는 데에 있다.

• 트레이딩의 본질은 단순한 수학으로, 평균 수익 대 평균 손실비율을 통해 시장에서의 우위를 확보하는 것이 중요하다.

• 예를 들어, 3.7:1, 5:1, 7:1 비율로 수익과 손실을 관리하면 시장 변동에도 긍정적인 기대값을 유지할 수 있다.

• 트레이딩 전략을 지속적으로 수행하여 긍정적인 기대값을 재현함으로써, 장기적으로 수익을 얻는 것이 중요하다.

• 트레이딩 시 심리적 요소를 배제하고 장기적인 관점에서 여러 거래를 실행하여, 개별 거래에 집착하지 않는 것이 도움이 된다.

2.3. 사전에 계획된 트레이딩 전략의 중요성

• 트레이딩 전략은 거래가 이루어지기 훨씬 전에 계획되는 것이 좋으며, 이러한 사전 계획이 트레이딩 전략의 핵심 요소이다.

• 트렌드 팔로잉 기법은 다양한 지표를 활용하여 매수 및 매도 신호를 받는 데 중점을 두고 있으며, 이는 장기적으로 실행하는 것이 중요하다.

• 논리적이고 감정적이지 않은 사고를 통해 데이터와 역사적 정보를 기반으로 한 결정을 내리는 것이 중요하다.

• 트레이딩 날짜 동안 감정적인 결정이 아닌 사전 계획된 전략대로 실행하는 것이 중요하다.

• 24시간 거래 시대가 오고 있어도 충분한 휴식과 개인 생활의 균형을 유지하는 것이 필요하다.

2.4. 거시경제와 행동경제학이 시장 흐름에 미치는 영향

• 거시경제와 행동경제학은 시장 이해에 중요한 도구로, 사례로 래퍼 곡선이 있다.

• 1980년대 레이거노믹스 시기에 이자율 인하가 미국 정부 수입 증가를 이끌었으며, 이는 CBO의 예상과 반대되는 결과였다고 설명한다.

• 이자율이 낮아지면, 세금 절약을 위한 노력을 줄이고 경제 성장 및 기업 성장을 촉진할 수 있다.

• 거시경제적 요소와 행동경제학을 통해 세계 및 국내 경제 상황을 파악하고, 자신의 정치적 견해와 정부 정책에 대한 입장을 형성한다.

• 행동경제학적 관점으로 논리적이고 경제에 유리한 정부 정책을 판단하고, 비효율적인 정책은 경제에 해를 끼칠 수 있다고 본다.

2.5. 가격 움직임과 기술적 분석의 중요성

• 금을 사거나 원유를 팔거나 NASDAQ 지수를 매수할 때 경제적 요인보다는 가격 움직임을 중시한다.

• 가격이 어느 방향으로 움직이는지를 보고, 그 방향으로 따라가는 방식으로 트레이딩을 진행한다.

• 가격 움직임과 기술적 분석이 실제 트레이딩 의사결정에서 중요한 역할을 한다고 볼 수 있다.

3. 📊 다양한 트레이딩 전략과 리스크 관리

• 트레이딩 전략은 매우 단기부터 단기, 중기 및 장기에 이르기까지 다양한 시간 프레임으로 구성된다 .

• 장기 트렌드는 결국 방향을 바꾸기 때문에, 장기, 중기 및 단기 트렌드가 모두 일치하는 시점을 찾는 것이 중요하다 .

• 긴 투자 시간 동안 수익의 대부분은 작은 일수에 의해 결정되며, 이는 많은 거래 중 소수의 거래가 큰 수익을 가져오는 경우가 있기 때문이다 .

• 변동성이 큰 시장에서는 포지션 크기를 조절하여 리스크를 관리하고, 포트폴리오의 각 포지션이 동일한 비율로 기여하도록 하는 것이 중요하다 .

• 진정한 포트폴리오 다각화는 주식의 변동성및 리스크 구조를 고려하여 균형 잡힌 포트폴리오를 구성하는 데에 중점을 둔다 .

3.1. ⏳ 트레이딩 시간 프레임과 전략

• 저자는 매우 단기적인 ...