📊 하나금융연구소: 성공 투자 비결? 나를 먼저 알기

🎯 Executive Summary

📈 투자 활성화 필요성 대두

• 기대수명 증가: 한국인 평균 기대수명이 1999년 75.5세에서 2020년 83.5세로 약 20년간 8세 증가

• 장수 리스크 대비: 늘어난 수명을 위한 추가 자금 확보 필요성으로 투자상품에 대한 관심 확대

• 저성장 환경: 예적금 등 안전자산만으로는 자산 증식이 어려운 환경 조성

🏠 한국 가계 자산구조의 문제점

• 실물자산 편중: 한국 가계 평균 총자산 5억 4,022만원 중 실물자산이 4억 644만원(75.2% 차지)

• 부동산 비중 과다: 미국(28.5%), 일본(37.0%) 대비 상당히 높은 수준

• 금융자산 내 안전자산 집중: 예금과 저축성 보험 비중이 약 70%로 자산 증식에 한계

🌍 해외 주요국과의 비교

• 미국: 금융자산 내 투자상품 비중 58.0%

• 영국·호주: 보험과 연금 비중이 절반 이상(주식, 펀드 등 투자상품으로 구성)

• 일본: 과거 안전자산 선호했으나 NISA 제도(2014년) 도입 후 투자신탁 증가세

🎪 I. 국내 가계 자산의 지속가능성을 위해 투자 활성화 필요

📊 투자 관심 증가 현황

가상자산 시장 급성장

• 예치금 규모: 2022년 3.6조원 → 2024년 10월 4.7조원 → 2025년 1월 10.7조원

• 주식 활동계좌: 2021년말 6,287만좌 → 2024년말 8,657만좌로 꾸준한 증가

비대면 거래 환경 조성

• 시중은행 영업점: 2020년 6,454개 → 2024년 5,625개로 감소

• 비대면 거래 비중: 2024년 4분기 기준 84.6% (송금, 자금이체, 대출신청, 펀드거래 등)

• 개인 정보 선별 능력: 실시간 거래 용이성과 정보 제공 수준 급속 증가로 요구됨

🏘️ 한국 가계 자산구조 현황

실물자산 편중 심화

• 가구주 연령 증가: 연령이 높을수록 부동산과 거주주택 등 실물자산 비중 증가

• 유동성 한계: 실물자산의 유동화 어려움으로 급격한 자금 필요 시 대응 제약

• 화폐가치 하락 방어 한계: 현재 자산구성으로는 인플레이션 대응 수익률 달성 어려움

해외 국가 대비 투자자산 비중 저조

• 한국: 금융자산 내 투자상품 비중 25.4%

• 고령화 선진국 특징: 수익성 추구를 목적으로 한 포트폴리오 지향 경향

🔍 II. 자신의 위험수용성향을 아는 것이 올바른 투자를 위한 첫걸음

⚖️ 위험수용성향(Risk Tolerance) 정의

개념 정의

• 위험...