TLT 매도

소량 사 놓았던 TMF 를 +50% 정도로 청산하고, 포트폴리오에서 가장 큰 비중을 가지고 있던 TLT도 어느정도 익절을 했습니다. 저는 보통 한번 산 종목은 산 직후 바로 파는 것이 아니면 (매매 직후의 후회로 인한 판매..) 거의 매도를 하지 않는데, 그런 저에게도 TLT 는 꽤나 높아진 것으로 보였나봅니다. 10년물 국채 금리가 3.7이라... 제가 잡아놓은 원칙에서 거의 최하단을 찍어버린 금리를 보며 원칙을 지키자는 마음에 10% 정도 매도를 실행했습니다. 꽤나 올라간 예수금은 바로 위험자산에 투자했습니다. SOXX/Google 위주로 샀고, 그 외에 에너지 주식에도 예약 매수를 걸었는데 모두 체결이 되었네요. 포트폴리오내에서 자산별 종목별 비중 변화가 큰 요즘입니다.

최근 몇 개월 간 사지 않고 있던 몇몇 종목들을 사 모으기 시작했습니다. 나스닥 관련 ETF, 반도체 관련 ETF 들은 올해들어 거의 사지 않아서 포트폴리오 내 비중이 자꾸 줄어만 갔는데, 이제야 좀 살 만한 가격으로 내려오고 있습니다. 지난주부터 꽤나 많이 사서, 이제 좀 봐줄 만한 비중이 됐습니다. 꾸준히 늘려온 현금 비중이 팍팍 줄어드는 걸 보니 여전히 아쉽긴 하지만.. (역시 현금은 많으면 많을수록 좋아) 이럴 때 사야지, 하며 예약 주문을 걸고 있습니다. TLT는 반대로 조금씩 매도를 준비하고 있습니다.

지난 몇 개월 간 기술주에 투자를 거의 하지 않았는데, 요즘 급격하게 관련 주들이 하락하고 있습니다. 제가 가장 많이 보유하고 있는 구글이 실적과 포워드 가이던스 이슈로 5%하락했습니다. 저는 개인 종목 중에서는 구글이 가장 큰 비중을 차지하고 있는데, 최근에 계속 매수할 일이 없다가 이번에 소량 매수를 진행합니다. 저는 광고, 클라우드 등 구글의 현재 주요 매출원과는 크게 상관없는 이유로 투자하고 있습니다. 개인적 시간 지평으로는 아주 장기투자를 하는 중이기 때문에, 이런 별 것 아닌(?) 이유로 하락을 하면 거의 자동으로 매수 버튼을 누릅니다. 그냥 아침 커피 마시듯이.. QLD, SOXX도 투자자의 두려움을 이용해 쉽게 매수 버튼을 눌렀습니다.

저는 탑-다운과 바텀-업 투자를 혼용합니다. 바텀-업에 대해서는 꽤나 깐깐하게 투자할 회사를 선정하기 때문에 보통은 투자를 시작하는 일이 없습니다. 열심히 조사하다가도 무언가 한 가지에 핀트가 나가버리면 그 회사에 투자할 마음은 싹 사라지는 편입니다. 다만 탑-다운에 대해서는 꽤나 과감하고 쉽게 결정을 내리는 편입니다. SOXX는 필라델피아 반도체 지수를 추종하는데, 저는 이 ETF에 대한 신뢰도가 매우 강합니다. 반도체 업계가 전 세계를 지탱하는 주요한 산업이라는 사실에 믿음이 강력하기 때문에, 고점 대비 10% 이상 떨어지는 신호가 보이면 어렵지 않게 매수 버튼을 누릅니다. 이번에도 236 달러에 소량 매수를 시작했습니다.

TLT 를 현재 비중에서 1% 정도만 매도합니다. 현재 10년물 금리가 4.16% 정도이고, 금리를 기준으로 하방으로 떨어질 가능성보다 다시 위로 올라갈 가능성에 좀 더 높은 확률을 배정합니다. 여전히 인플레이션이 돌아올 가능성을 높게 보고 있고, 장기 국채의 수급 방면에서도 현재의 금리는 충분히 낮은 수준까지 내려온 것 같습니다. 더 내려가봤자 3 후반에서 머물다가 다시 위로 튀지 않을까, 하는 생각입니다.