'투매'인가 '리스크 관리'인가

2/5(목) TIGER200 물량을 절반으로 줄임 2/6(금) TIGER200 장초반에 -5% 넘게 하락 중이어서 재진입 고민하다가 하지 않음. -1.08%로 마감 2/6(금) SOXX 상승과 더불어서 EWY도 꾸준히 상승해서 +3.74%로 마감 (SOXX는 +5.34% 마감) 2/9(월)에 4.06% 갭을 메우고 시작한다면, TIGER200 예상 시초가는 [ 75,140원 × 1.0406 = 78,190원 ] 2/5(목)에 물량을 줄여서 놓친 수익은 [ ( 78,190원 - 76,600원 ) × 1,165주 = +185만원 ] 금액으로 보면 얼마 안 되는데, 심적으로 영향을 많이 받는 이유는 무엇일까 생각해봤다. "혹시 이대로 폭등해버리면 어떡하지"라는 걱정인 것 같다. 최근 두 달 간의 경험이 영향을 줬을 것이다. 2025-11-28부터 현재까지 분할매도로 인해서 놓친 수익을 계산해보면, 2/6(금) 종가 기준으로는 +928만원 (아쉽지만 그럴 수 있다고 생각하고 잊어버릴 수 있음) 2/9(월) 예상 시초가 기준으로는 +1,647만원 (과거에 수익을 놓친 경험이 현재의 판단에 영향을 주기 시작하는 단계 - 별로 바람직하지 않은 상태이다) 변동성이 커지는 구간에서는 1) 그냥 보유한 채로 중간의 변동은 무시한 채 해당 기간 전체의 변동만 취하거나, 2) 수익 기회를 과감히 포기하고 현금으로 가져가면서 관망하는 것이 나름 안전한 방법이라고 본다. 물론 뛰어난 트레이더가 아니라는 전제다. $TIGER_200 $EWY $SOXX

주주 환원 늘리자…증시 급락 속 나홀로 10% 상승 KB금융 총주주 환원율 58% 6일 코스피 약세속 주가 급등 2026-02-06 11:12 $KB금융 - 140,000원 돌파 시 추가 매수를 하려고 생각해 뒀었는데, 최근 며칠 동안 시장 전체 변동성에 신경이 쏠려 있다보니 모니터링을 못했다. 기회를 놓치고 보니, 시스템으로 알림을 받도록 세팅해야 겠다는 동기부여가 강하게 되었다. 문자/메일 등의 푸시 알림은 나중에 세팅하고, 당장은 대시보드 상단에 알림 영역을 추가해야겠다. KB금융에 대해서는 외국인 지분율을 매우 중요하게 보는데, 2/4에 외국인 대량 순매수가 있었다. 이걸 놓치다니! 이 부분을 인지했다면 140,000원을 돌파하지 못해도 따라 들어가는 것을 진지하게 고민했을 것이다. 역시 멀리서 볼 필요가 있다. 가까이서 보면 크게 느껴지는 변동성도 멀리서 보면 큰 추세를 중심으로 한 변동일 뿐이다. 많은 책과 글에서는 "손절을 못하는 게 문제다"라고 하는데, 나는 손절 라인을 좀 더 낮출 필요가 있다. 손절 라인이 너무 높아서 작은 변동성에도 쉽게 튕겨 나간다. 결과적으로는 수익 기회를 놓치는 일이 많아지게 된다. 현재 손절수익률은 -4% 수준인데, -8% 수준으로 더 낮춰야 한다. 물론 익절수익률도 +11% 수준에서 +22% 수준으로 높여야 한다. (손절수익률 -8%에 익절수익률 +24%로 손익비 3:1 달성이 장기적인 목표다.) 노력해야 할 방향성이 있는 것만으로도 큰 도움이 된다.

$KT - 추세가 한 번 형성되면 길게 안정적으로 유지되는 특성이 있어서 느린 추세추종을 하기에 좋은 종목이라고 생각한다. 이유에 대해서는 깊게 생각해보지 않았는데, 1) 외국인 지분율이 49%로 한도를 꽉 채우고 있어서 외국인 수급에 영향을 거의 받지 않는다는 점, 2) 국내외 경기 변동에 민감하게 반응하지 않는 통신주라는 점이 이유가 될 것 같다. 보통 통신주라고 하면, 경기 방어적 산업, 안정적인 현금흐름, 높은 배당률 등을 생각하는데, 최근에는 AI 산업과의 연관성도 생각해볼 수 있을 것 같다. 직접적으로는 데이터센터, 클라우드 등을 통한 성장이 있겠고, 간접적으로는 AI 관련 기업에 투자하여 해당 기업의 성장을 함께 누리거나 시너지를 내는 부분이 있겠다. 1년 이상 상승 추세를 이어오다가 4개월 정도 하락 후 다시 3개월 정도 상승 중이다. 계속 상승해서 전고점을 돌파하게 되면 상승 추세가 지속될 수 있지 않을까 생각한다. 최근 목표가는 63,000~74,000원 범위로 현재 주가 대비 상승 여력은 18.6~39.4% 정도. 현재 현금 비중이 너무 높아서 자금 운용이 다소 비효율적이라고 느끼는 중인데, 현금 대신 맘편히 들고 있기에 좋은 정도는 되는 것 같다. 그렇다고 큰 금액을 바로 넣어둘 생각은 없고, 상승 추세가 계속 이어지면 그에 따라 비중을 늘려가면서 따라갈 예정이다.

2025. 11. 28에 TIGER 200 - 강세장을 기대하면서도 비중을 줄이기 시작이란 글을 올리고 TIGER 200 보유량의 1/20을 매도 이후 "50일 이평선에서 지지가 되는지 안 되는지 보고 나서 결정하자"로 마음을 바꾸고 HOLD/관망 2025. 12. 18에 50일 이평선을 터치하고 반등 2025. 12. 26에 전고점 돌파 (추세추종 관점에서는 이 때가 비중 확대를 고민해 볼 만한 지점이었던 것 같다) 이후 6거래일만에 12.77% 급등, 이격도 114.99 도달 (이격도 115에 도달하여 부담을 느끼기 시작, 비중을 줄여나가야 할지 다시 고민 중이다) 당연한 말이지만, 오르는 구간을 놓치지 않는 것이 중요하다. 오르는 구간을 놓치지 않는 방법 - 1) 계속 보유한다, 2) 오르는 구간을 맞춘다. 최소량을 계속 보유한채 비중을 조절한다는 것은 1번과 2번을 모두 하겠다는 것. "내가 맞출 수 있을까"라는 회의가 가득한 상황에서도 2번을 놓치 못하는 것은, 수익률의 극대화 측면보다는 불안감(하락을 맞음, 상승을 놓침)이 일정 수준으로 커지지 않게 관리하기 위한 목적이 더 큰 것 같다. 시즌2 TIGER 200 보유 및 수익 현황

과거 3저 호황과 같은 강세장이 펼쳐질 것을 기대하면서도, 코스피 비중을 줄이기 시작했다. "너무 급하게 올랐으니 당분간 낙폭이 더 커질 수 있다"는 우려와 "결국엔 다시 강세장이 시작될 것이다"라는 생각이 모두 있는 상태에서, 이 둘을 모두 만족시키는 시나리오는 "조정이 좀 더 진행된 이후 다시 강세로 전환"되는 것이다. 그 타이밍을 정확히 맞출 수 있다면, 당연히 지금 전량 매도하고 바닥에서 다시 진입하면 된다. 바닥을 정확하게 맞출 수 없다해도 대충이라도 맞출 수 있다면(매도한 지점보다 아래에서 다시 들어갈 수 있다면) 그대로 있는 것보다는 이익일 수 있다. 그러나 당연하게도 내가 그 타이밍을 맞추는 것은 불가능 하다고 봐야 한다. 그리고 얼마 전에 전량 매도 후 포지션이 없는 상태에서 급변동 장세가 펼쳐지자 매도 ...