2026-04-21 뉴스들

[Risk🔴] 이란이 호르무즈 해협을 하루 만에 재봉쇄하고 IRGC가 유조선을 공격하면서 에너지 물류가 다시 마비됐습니다. 미국은 이란 화물선 '투스카'를 나포·발포했고, 이란은 미군 함선에 드론 공격으로 보복하며 충돌이 격화됐습니다. 21일 휴전 만료를 앞두고 이란 외무부가 "차기 협상에 대한 어떠한 결정도 없다"고 선을 그어 외교적 해결 전망도 불투명합니다. 호르무즈 해협은 전 세계 원유 물동량의 약 20%가 통과하는 핵심 초크포인트입니다.

[Risk🟢] S&P500, 3주 연속 +3% 상승하며 1982년 이후 최빠른 과매수 전환. S&P500이 3월 30일 저점 대비 +12% 반등하며 시가총액이 7.3조달러 늘었고, 나스닥은 13거래일 연속 상승(+17.7%)으로 2013년 이후 최장 기록을 세웠습니다. CTA가 5거래일간 860억달러 규모 글로벌 주식을 매수하며 사상 최대급 매수세를 보였습니다. 다만 과거 유사 사례 후 2주간 평균 -0.51% 조정이 나타났다는 점에서 단기 과열 경고도 제기됩니다.

→ 숏 스퀴즈와 더불어 센티먼트가 단기적으로 고점을 찍었다고 생각해서 주식은 어느 정도 차익 실현함

[금리📈] 연준 비둘기파 마이런, 금리 인하 전망을 4회에서 3회로 축소. 연준의 대표적 비둘기파인 마이런 이사가 "물가 흐름이 연초보다 더 까다로워졌다"며 올해 금리 인하 횟수를 줄였습니다. 윌리엄스 뉴욕 연은 총재는 에너지 쇼크가 다른 품목으로 확산 중이라 경고하며 올해 물가상승률이 2.75~3.00%까지 오를 것으로 전망했습니다. 월러 이사도 인플레이션 위험이 노동시장 위험보다 크면 동결을 시사했습니다.

→ 마이런도 금리 인하 전망 축소!

[정책/규제📋] 미국 상호관세 위법 판결에 따라 CBP가 환급 포털을 가동하며 약 1660억 달러(245조원) 규모 환급이 시작됐습니다. 연방대법원의 IEEPA 기반 상호관세 무효 판결로 약 33만 곳 수입업체가 납부한 관세가 60~90일 내 돌려받게 됩니다. 수입업체 비용 부담 해소로 소비재 가격 안정과 기업 실적 개선에 긍정적 신호입니다.

→ 증시에 좋은 내용. 환급은 언제나 좋다.

[인플레📈] 미국 3월 CPI 3.3%(2년 최고)에 민간 교통비가 전월대비 4.6% 급등하며 물가 2차 파급이 확산되고 있습니다. 2020년 이후 교통비 누적 상승률 36%, 자동차보험 56% 인상 등 에너지 쇼크의 파급 경로가 다변화되고 있어, FT는 전쟁이 끝나더라도 인플레 둔화에 수년이 소요될 수 있다고 분석했습니다.

→ 호르무즈 봉쇄에 따라 중단된 정제 시설을 복구하는데 오래걸릴 수 있음(인플레적 요소)

[인플레📈] 원자재 슈퍼사이클 진입 전망이 장기 인플레 리스크를 구조적으로 높이고 있습니다. 군비 재무장, AI 데이터센터, 전동화, 친환경 전환이 동시...