Ai는 화이트칼라를 학살하지 않는다. 자동화할 뿐이다. Day 1

국가부채를 한도까지 쥐어짜내고 무형의 신뢰자본을 모조리 경제적 자본으로 환원해서 생산성 혁명에 성공하거나, 이자부담이 GDP증가율로도 도저히 감당 안될 수준이 되어 모라토리엄/연금삭감같은 정책으로 체제의 존립이 공격받을 대혼란을 겪거나...이는 중국도 똑같이 처한 문제다. 지금 트럼프 행정부가 취하는 조치들(연준 흔들기등)은 어느 쪽을 전망하는가에 따라서 평가가 완전히 달라진다. 기술적 낙관주의냐 재정적 비관주의냐....역사는 언제나 재정적 비관주의의 승리에 손을 들어줬다. 로마도 몽골도 피하지 못한 재앙을 미국이라고 피할 수 있겠는가? 그러나, 동시에 기술은 우리가 인류 역사의 새로운 페이지에 접어들고 있다고 말한다. 선뜻 어느쪽이 우세하다고 답하기엔 필자의 기술적 이해가 부족하다. 기술혁명/AI/과학발달의 경제적 효과에 대한 추가적인 공부가 필요.

며칠전 필자는 인근 해역에 미국 항공모함이 없다는 사실을 근거로 즉각적인 공습의 가능성을 낮게 봤음. 다만 지금의 구도상 공습 자체는 이뤄질 가능성이 상당히 높아보이는데, 주력함대를 베네수엘라에 배치해둔 상태로 이란 공습이 군사적으로 가능한 일인지 판단이 어려움. (공습이 발생하면) 제한전으로 끝내자는 물밑 협의가 있었을 가능성이 높지만, 전쟁이란 계획대로 흘러가지 않아서 전쟁. 트럼프가 공습을 망설일 이유는 중동개입에 대한 지지층의 피로감과 이란공습으로 미군이 피살되고 사태가 장기화되면 중간선거를 이기기 어려움. 반면 공습을 감행할 이유는 이스라엘 로비, 손상된 체면에 대한 굴욕감, 석유수급에 대한 야망등이 있음. 어쨌든 대통령을 제어할 제도적 상태가 파괴된 상태이기에 결국 뭐든 근거없는 추론에 머무를 뿐임. 50%로 생각함이 타당할듯. > 결국 공습 안했음. 트럼프가 체면을 구기면서 물러나기로 결정한 것에 가까워보임.

2026년 1월 기준, 이란은 내전에 준하는 정치적 위기를 맞이한 상태임. 시위의 규모 자체는 과거의 시위들보다 적지만 시위대의 공격성/과격성은 어느 때보다 강력함. (보안기관/사법기관이 시위대의 물리적인 공격에 노출된 상태임) 그만큼 정부의 잔학성도 비례해서 급격히 증가중. 이로서 이란 정권은 단기적인 생존과는 별개로 장기적인 생존이 어려워졌음. 이번 시위가 벌어진 이유는 환율 저하로 인한 하이퍼 인플레이션/실패한 거버넌스/오랜 독재 체제에 대한 염증/소수민족 문제/혁명수비대의 부패/서방 정보기관들의 정보활동/12일 전쟁의 패전으로 인한 여파등이 있지만, 필자의 관점에서 이를 관통하는 가장 치명적인 문제는 [세대 갈등]임. 기성세대/시골의 이란인들이 중시하는 가치는 종교, 국가, 민족같은 전통가치들. 이들의 입장에서 경제난은 [참고 버텨야하는 문제]이지, 적국과 동조해서 자국의 정권을 뒤엎을 문제는 결코 되지 못함. 고위층이 자원을 독점하는 것은 분명히 문제는 있으나, 공동체의 대업을 위해선 일정 부분 용인이 가능한 행태. 이들은 수직적 인간관계에 익숙. 이들은 ...

이란의 정치 불안정에서 비롯되는 시장악재는 2가지. 이스라엘/미국에 의한 이란 폭격. 이란의 불안정이 호르무즈 해협으로 파급되며 에너지가 치솟는 경우. 2026년 1월 12일, 서울시각 4시 기준으론 양측 모두 단기간엔 없을 가능성이 높음. 트럼프는 공습을 주장하고 있지만 현재 중동 인근에 배치된 항공모함 없음. 그리고 세속주의 시위대가 정권 전복을 시도하고 정부가 강력한 유혈진압을 행사하는 상황에서, 외세가 개입하면 방관중인 인구를 친정부로 만드는 효과가 있음. (특히 이란인들은 자신들이 페르시아 제국의 후예라는 민족주의적 자부심이 굉장히 높은 편.) 무엇보다 트럼프가 이란에게 원하는 것은 체제변경보다는, 이란의 핵무기 개발 억제 및 유가안정에 있음. 따라서 트럼프는 이번에도 폭격을 하겠다고 뻥포를 던지고 이란정권과 협상할 가능성이 높음. 주의할 사항 : 중동에 미항모가 배치되면 그때부턴 상황이 다를 수 있음. 또다른 사항 : 이스라엘의 단독 공습도 가능하나, 가능성은 낮아보임. 결론 : 투자 시장에서 이란 위기는 노이즈 처리해도 괜찮음. 주식 시장에 영향 없음.

이란 반정부 시위대는 통상적인 방법으로 진압불가 이란 전역 인터넷/전화차단 개시. 유혈진압 징조. 트럼프는 유혈진압시 개입하겠다고 공포한 상황. 네타냐후도 핵무기제거/정권연장의 재료가 필요. 미국 망명한 이란 황태자도 자국내에 봉기촉구하면서 워싱턴 포스트에 "평화배당금을 나눠주는 자유세속국가 이란"의 청사진을 제시함. 유대계 자본/언론들이 띄워줌. 이상의 단서를 종합한 결과, 금주나 다음주 내로 이스라엘/미군에 의한 이란 폭격은 충분히 가능한 이야기. (개인적으론 50프로 생각함) 이벤트가 실행되면 공습규모에 따라서 변동성을 부를 것.