
은둔기계
구독자 120명구독중 47명
은둔지
전반적으로 하자 없이 훌륭하다.

주당잉여현금흐름 상승

유동성 좋고, 이자배율 올라가고 있고, 순차입금 줄어들고 있다.

2017년부터 8년 간 주당배당금 500원 유지, 현재 주가 기준으로 약 4.x%

무려 코로나 때 가격
상장 초기 주당순이익 590 -> 1800으로 주당순이익 3배 증가
최근 차입금도 감소하고, 이자보상배율도 높아지고 있다.

하방 vs 상방
하방 - 1만원을 못깨는 거 보니 현재로서는 최대 4% 하락을 가정한다. -> 배당만으로도 4.X% 안전마진 확보
상방
1차 12000
2차 15000
대선 전후에 전공의 갈등은 어떤 식으로든지 협상이 시작될 것 -> 수액 수요 증가
차기 대선 후보들도 의료대란으로 인한 윤석열 지지기반 약화를 학습했다. -> 강대강 대치는 없을 확률이 높다.
고령화
저출산, 고령화로 인해 의료 비용 상승 -> 수액을 장악하고 있는 JW 생명과학 수혜
약달러로 인한 원가 절하 -> 마진 상승
트럼프가 약달러 정책을 밀어붙일 것이고, 아래 글에서 서술했듯이 DOGE의 기세가 꺽이지 않는 걸로 봐서는, 현재 달러가 1450 이하로 갈 확률이 55%로 우세해보인다.
https://blog.valley.town/@hermitage/post/67a9fa11763ac0f5cec1d778


