🇰🇷 한국장 요약 | 엔비디아 반등과 일본 랠리가 동조한 4%대 급등세 | 2/9(월)

미국 AI 하드웨어 급반등과 일본 선거 후 니케이 급등이 겹치며 코스피·코스닥 모두 4%대 반등. 외국인과 기관이 동반 순매수에 나서며 반도체·AI·원전·방산·바이오 중심으로 위험자산 선호 회복

1. 시장 내러티브 요약 및 관점 포인트

• 주요 지수

  • 코스피 5,298.04(+4.10%), 코스닥 1,127.55(+4.33%)로 동반 강세 마감

  • 지난주 AI 과열 조정과 귀금속 등 레버리지 청산 이슈로 5% 급락했던 구간을 빠르게 만회하며 코스피 5,300선 재도전 구간 진입

• 상승 배경

  • 미국에서는 엔비디아 등 AI 칩 리더를 중심으로 반도체·빅테크가 급반등하며 다우가 사상 처음 5만선을 돌파. 나스닥도 2%대 상승을 기록해 위험자산 선호가 회복된 상태

  • 일본에선 사나에 다카이치 총리의 총선 압승으로 니케이225가 4.7% 이상 급등하며 아시아 전반의 주식 랠리를 자극. 한국 증시에도 동조화된 매수세 유입

  • 직전 급락 구간에서 빠져나온 개인 레버리지·인버스 포지션 조정. AI 거품 논란 완화 인식이 겹치며 지수 레벨 대비 베타가 높은 성장주 위주로 숏 커버와 추격 매수 동반

• 국내 시장 특징

  • 코스피에서는 전기전자, 원자력·전력기계, 방산, 증권, 건설 등 경기·정책 민감 업종까지 동반 강세를 보이며 폭넓은 리스크온 장세 전개

  • 코스닥은 전일 조정이 컸던 2차전지 소재·로봇·바이오 대형주가 동반 반등하며 지수 상승률이 코스피를 상회 -- KOSDAQ150 ETF로의 패시브 자금 유입도 확인. 오후 들어 연기금의 코스닥 매수에 관한 소문도 돌며 장 마감 직전까지 강세

  • 의류 등 일부 내수 디펜시브만 소폭 약세를 보였고, 지수 구성 업종 대부분이 플러스권을 기록해 상승 종목 수가 압도적으로 많았음

• 단기 관점 포인트

  • 미국발 AI 랠리가 최근 이어진 워시, 귀금속 발 레버리지 청산 리스크를 완전히 상쇄했는지 주목. 추가 상원 인준 과정과 매크로 데이터에 따라 재차 변동성 확대 가능성

    • 위험선호 자산의 대표격인 비트코인의 가격 반등 여부

  • 일본의 대규모 재정 부양 기대와 엔-원 환율 동조화 여부, 그리고 이에 따른 외국인 한국 주식 및 채권 포지션 조정

2. 주요 시장 동향

수급

• 코스피

  • 개인은 약 -3조 3천억 원 규모로 순매도. 외국인과 기관은 각각 +4천억 원, +2조 7천억 원 규모로 순매수하며 지수 상승을 주도

    • 개인은 직전 급락 구간에서 매집했던 현물 및 레버리지 포지션을 정리하는 모습

• 코스닥

  • 개인이 약 -6천억 원 규모 순매도. 외국인과 기관은 각각 +2천억 원, +5천억 원 규모로 순매수하며 양매수

    • 코스닥에서도 '기관·외국인 동반 매수 vs 개인 차익 실현’ 구도가 동일하게 나타남

• 섹터별 자금 흐름

  • 반도체·IT하드웨어, AI·로봇, 원자력·전력기기, 방산, 증권, 제약·바이오, 일부 2차전지·소재로 강한 매수세 유입

  • 은행·보험 등 전통 금융주, 일부 조선, 단기 급등했던 일부 방어·내수 소비주 위주로 유출

특징 섹터 / 종목

1) AI·반도체·데이터센터

• 주요 이슈

  • 다우 5만 돌파와 함께 엔비디아가 AI 인프라 투자의 장기성을 강조하며 AI 버블론을 다시금 반박. AI·반도체 밸류체인...